周四(4月7日)亚洲时段,美油现报96.52美元/桶;油价周三下跌超4%,EIA数据显示美国原油库存增加,且此前IEA表示将从储备中释放石油,以应对供应趋紧,同时美联储会议记录发出鹰派信号,提振美元。

  日内重点关注美国截至4月2日当周初请失业金人数、美联储布拉德发表讲话;周五2:00美联储博斯蒂克讲话。

  影响油价利空因素

  【上周美国原油库存意外增加240万桶】

  美国能源信息署(EIA)周三表示,上周美国原油库存意外增加,石油产量达到去年底以来最高。

  截至4月1日当周,原油库存增加240万桶,至4.124亿桶,路透调查分析师预期为减少210万桶。这一增长在一定程度上归因于美国从战略储备中释放了近400万桶石油。

  拜登政府计划在未来六个月内每天释放100万桶石油,以缓解俄罗斯和乌克兰冲突后的油价升势。上周美国石油产量也有所上升,达到1180万桶/日,为2021年12月以来最高。

  包括柴油和取暖油在内的馏分油库存增加77.1万桶,至1.143亿桶。不过,美国东海岸的馏分油库存目前处于2003年4月以来的最低水平。供应下降导致包括航煤在内的一些成品油价格急升。

  成品油供应量四周移动均值上周下降,自2月初以来就一直处于下降趋势。这是一个衡量消费者需求的粗略指标。

  EIA称,上周炼厂炼油量增加3.5万桶/日。产能利用率上升0.4个百分点,至92.5%,为6月以来最高。俄克拉荷马州库欣的原油库存增加170万桶。汽油库存减少200万桶,至2.368亿桶。

  【美联储3月会议记录显示可能从5月开始缩减资产负债表】

  美联储3月15-16日政策会议记录显示,与会决策者3月“普遍同意”每月从资产负债表中削减600亿美元美债和350亿美元抵押贷款支持证券(MBS)可能是合适的,在三个月“或略长时间内逐步实施”;与会者还“普遍同意”,在缩债进程完全展开后,将是考虑出售MBS的合适时机。

  会议记录还显示,尚未做出最终决定,但与会决策者取得了“实质性进展”,可能“最早在5月3-4日政策会议结束后开始缩表进程”; THEMIS TRADIN交易联席经理JOE SALUZZI表示,债市走势表示,这并不像预期的那么糟糕。股市会像这样震荡,来回拉锯一段时间,因为主要是算法交易,很多人只是在跟风操作。美联储会议记录本来可能会糟糕得多,目前市场认为这让人松了一口气……昨天,她(布雷纳德)发言相当鹰派,而今天的会议记录似乎基本符合预期,或者实际上可能没有市场预期的那么鹰派。

  INGALLS & SNYDER高级投资组合策略师TIM GHRISKEY称,据我所见,没什么新鲜的,这可能就是市场没有反应的原因。但很明显,未来会进一步加息,还会缩减资产负债表。美联储决心控制通胀,我们只是希望并祈祷经济实现软着陆,而不是出现导致陷入衰退的硬着陆。

  Tradition Energy市场研究主管Gary Cunningham表示,市场似乎主要是围绕美联储和EIA的库存报告做出反应,美联储给了美元一些力量,油价下跌体现了这一点。

  【伊朗表示如果伊核谈判达成协议将削减离心机数量】

  伊朗原子能组织主席伊斯拉米6日表示,如果伊朗核问题全面协议相关方谈判达成协议,伊朗将削减离心机数量和铀浓缩水平。伊斯拉米当天在接受伊朗官方媒体采访时说,2015年达成的伊核协议对伊朗离心机的数量做出限制。如果在奥地利首都维也纳进行的伊核谈判达成协议,这一限制将得到执行。

  【IEA确认释放原油储备 全球释储量达2.4亿桶】

  国际能源署(IEA)署长比罗尔(Fatih Birol)周三表示,除美国外的IEA成员国同意从释放6000万桶石油储备,而华盛顿上周已经宣布将释放1.8亿桶油储,这些行动旨在为俄罗斯入侵乌克兰后的高油价降温。

  这将是IEA一个月内第二次协同释放石油储备,也将是该机构史上第五次为应对石油市场的供应中断采取行动。IEA有31个成员国,主要是工业化国家,不包括俄罗斯。比罗尔在推特上写道:“IEA正在推进协调释放1.2亿桶石油储备(包括美国将释放的6000万桶,这是该国总体战略石油储备释放计划的一部分)。”

  这是除美国以外IEA成员国规模最大的一次释储行动,而美国此前宣布的行动也创下纪录规模。一位不具名美国官员表示,“这将是在我们六个月内每天释出100万桶石油的基础上展开的行动,当然,也将是年底国内产量上去前的一个过渡。”

  美国的释放规模也将达到6000万桶,作为华盛顿上周承诺的1.8亿桶石油储备释放计划的一部分。目前尚不清楚来自非美国IEA成员国的6000万桶石油何时将投放到市场。比罗尔称,将很快公布具体细节。

  分析人士表示,从长远来看,利用有限的供应来填补石油市场流量的减少,可能无法成功压低油价。咨询公司睿咨得能源(Rystad Energy)高级分析副总裁Cldio Galimberti表示,美国每日释放100万桶战略石油储备,而俄罗斯产量可能每日减少200万桶,难以填补缺口。

  追踪机构Petro-Logistics数据显示:OPEC的石油装货量在3月份下滑52.4万桶至2128.5万桶/日。恶劣天气影响到阿拉伯海湾3月末的装货活动,使得部分货物被延后至4月份装船。

  【部分印度炼油商5月入手低价俄罗斯原油】

  两位消息人士周三表示,在沙特将亚洲官方售价(OSP)上调至纪录高位后,至少有两家印度炼油商计划在5月减少购买沙特石油,印度正在购买更多价格低廉的俄罗斯原油。沙特阿美此前宣布提高对所有地区的原油售价,对亚洲的售价创下纪录高位。

  印度石油进口大部分来自中东,伊拉克和沙特是最大供应国。他们并未透露炼油商将购买的数量,并表示,5月的降幅将微乎其微,因根据年度合同,炼商必须增加购买量。

  为了缓解不断上涨的石油进口成本,印度以“国家利益”为由,转向购买价格较指标布伦特原油低得多的俄罗斯石油。根据路透的计算,印度炼油商已经购买了至少1600万桶将于5月付运的低价俄罗斯石油,与2021年全年的购买量差不多。

  【美股收低 美联储会议记录让投资者更加关注美联储的通胀阻击计划】

  美股周三下跌,标普500指数下跌0.97%,科技股和其他成长股大幅下挫,此前美联储公布的3月会议记录让投资者更加关注其抗击通胀的计划。以科技股为主的纳斯达克指数连续第二天大跌超过2%。

  美联储3月15-16日会议的会议记录显示,政策制定者正就最早在5月开始削减庞大资产负债表的计划达成一致。华尔街主要股指在会议记录发布前就已经大幅走低,此前一天,美联储理事布雷纳德的发言引发了人们对美联储采取更激进行动对抗通胀的担忧。

  INGALLS & SNYDER高级投资组合策略师TIM GHRISKEY表示,“美联储决心控制通胀,我们只是希望并祈祷经济实现软着陆,而不是出现导致陷入衰退的硬着陆。”

  有41只标普500指数成分股创52周新高,22只成分股创新低;有41只纳斯达克指数成分股创新高,202只创新低。

  影响油价利多因素

  【英国宣布对俄罗斯实施新一轮制裁】

  当地时间4月6日,英国外交大臣特拉斯宣布英国将对俄罗斯实施新一轮的制裁。英国外交部发布的消息称,新制裁内容包括:全面冻结俄罗斯最大银行俄罗斯联邦储蓄银行和莫斯科信贷银行的资产;终止英国所有对俄投资;英国将在2022年底前全部停止从俄罗斯进口煤炭和石油,并尽快结束天然气进口;对俄罗斯关键战略产业和国有企业采取行动,这包括禁止进口钢铁产品;对8名活跃在这些行业的俄罗斯寡头进行制裁。

  【美国宣布对俄罗斯两家银行实施全面封锁措施】

  当地时间4月5日,美国宣布对俄罗斯联邦储蓄银行和阿尔法银行实施全面封锁的制裁措施。受此影响俄罗斯联邦储蓄银行在莫斯科证券交易所的股票下跌4.5%。

  俄罗斯联邦储蓄银行和阿尔法银行均宣布美国的新制裁措施不会对银行的正常运行产生太大影响,但是同美国客户的结算暂停。

  据俄罗斯塔斯社、“今日俄罗斯”6日最新报道,美国政府刚刚宣布对俄联邦安全会议副主席梅德韦杰夫和总理米舒斯京实施制裁。

  【俄乌谈判正在进行 但比预想情况更加复杂】

  当地时间6日,俄罗斯总统新闻秘书佩斯科夫表示,俄罗斯与乌克兰代表团的谈判正在进行,但比预想情况要更加复杂。

  关于近期美国禁止俄罗斯通过在美国银行开设账户支付美元债务的问题,佩斯科夫表示,不排除在俄罗斯支付外债的时候,西方国家会人为制造违约的情况。但佩斯科夫认为,这在现实中不可能发生,俄罗斯有一切必要足够的资源来偿还自己的外债。

  总体来看,受到IEA释放储备原油的影响,加之美联储鹰派表态,油价有望回落至95关口;但俄乌谈判依然复杂限制油价跌幅,油价短线受相关消息影响,95关口或波动较大。